Главная Обратная связь
Дисциплины:
Архитектура (936)
Биология (6393)
География (744)
История (25)
Компьютеры (1497)
Кулинария (2184)
Культура (3938)
Литература (5778)
Математика (5918)
Медицина (9278)
Механика (2776)
Образование (13883)
Политика (26404)
Правоведение (321)
Психология (56518)
Религия (1833)
Социология (23400)
Спорт (2350)
Строительство (17942)
Технология (5741)
Транспорт (14634)
Физика (1043)
Философия (440)
Финансы (17336)
Химия (4931)
Экология (6055)
Экономика (9200)
Электроника (7621)
Звіт про фінансові результати (фрагмент) підприємства «Світ», тис. грн
|
|
Інструкція проведення практичного заняття № 7
Тема:Розрахунок показників фінансового стану позичальників - суб'єктів господарської діяльності.
Мета: вміти складати розрахунок показників фінансового стану позичальників - суб'єктів господарської діяльності.
Зміст і послідовність виконання завдання:
Відомі різні класифікації системи фінансових коефіцієнтів. Зокрема, можна виділити наступні групи показників, що характеризують:
1) ліквідність і платоспроможність, 2) ділову активність,
3) рентабельність, 4) фінансову стабільність,
5) положення на ринку цінних паперів..
Методику розрахунку фінансових коефіцієнтів можна пояснити на основі агрегованої форми Балансу, зазначеної в табл. 1, і Звіту про фінансові результати табл. 2.
Таблиця 1
Аналітичний баланс підприємства «Світ», тис. грн
| Найменування статей | Код рядка | На початок періоду | На кінець періоду |
| тис. грн. | тис. грн. | ||
| АКТИВ | |||
| I.Необоротні активи | |||
| Основні засоби і нематеріальні активи | 10 + 30 | 357,600 | 320,518 |
| Довгострокові фінансові інвестиції | 40 + 45 | ||
| Разом за розділом I | 357,600 | 320,518 | |
| II Оборотні активи | |||
| Запаси Сума рядків: 100+…+140 | 5,400 | 51,476 | |
| Дебіторська заборгованість Сума рядків: 150+160+ 170+180+ 190+200+210 | 200,000 | 318,000 | |
| Грошові кошти і їх еквіваленти Сума рядків: 220+230+240 | 22,400 | 17,438 | |
| Разом за розділом II | 264,000 | 452,113 | |
| III Витрати майбутніх періодів | |||
| Баланс | 621,600 | 772,681 | |
| ПАСИВ | |||
| I Власний капітал,ВК | |||
| Статутний капітал | |||
| Додатковий капітал | 320+330 | ||
| Резервний капітал | |||
| Нерозподілений прибуток | |||
| Разом за розділом I | 280,680 | 364,551 | |
| II Забезпечення майбутніх витрат і платежів | 34,000 | 25,988 | |
| III Довгострокові зобов'язання. | 106,800 | 100,650 | |
| IV Поточні зобов'язання | |||
| Короткострокові кредити банку | 4,500 | 6,500 | |
| Поточна заборгованість за довгостроковими зобов'язаннями | 25,600 | 37,600 | |
| Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги | 520+530 | 134,000 | 142,988 |
| Поточні зобов'язання за розрахунками Сума рядків 540+550+560+570+580+590+600 | 36,02 | 94,404 | |
| Разом за розділом IV | 200,120 | 281,492 | |
| V Доходи майбутніх періодів | |||
| Баланс | 621,600 | 772,631 |
Таблиця 2
Звіт про фінансові результати (фрагмент) підприємства «Світ», тис. грн.
| Стаття | Код рядка | За попередній період | За звітний період | Примітка |
| 1. Чиста виручка від реалізації продукції | 1 230,000 | 1 440,000 | ||
| 2. Виробнича собівартість реалізованої продукції | 918,257 | 1 101,818 | ||
| 3. Валовий прибуток | 311,744 | 338,182 | ||
| 4. Адміністративні витрати | 55,350 | 86,400 | ||
| 5. Витрати на збут | 129,150 | 122,400 | ||
| 6. Інші операційні витрати | ||||
| 7. Фінансовий результат (прибуток) від операційної діяльності | 127,244 | 124,382 | ||
| 8. Фінансовий результат (прибуток) від звичайної діяльності до оподаткування | 113,514 | 116,892 | ||
| 9. Чистий прибуток від звичайної діяльності | 86,136 | 87,669 | ||
| 10. Чистий прибуток за всіма видами діяльності | 79,459 | 81,825 |
За першим методом («методом знизу») оперують блоками нижньої частини балансу:
РК=ОА–ПЗ,
де РК – робочий капітал (частина оборотного капіталу, що профінансована з довгострокових джерел);
ОА – оборотні активи (період обороту менш одного року) (рядок 260+рядок 270 ф.1);
ПЗ – поточні зобов’язання з періодом погашення менше одного року (рядок 620 ф. 1).
За другим методом («методом знизу») оперують блоками верхньої частини балансу:
РК=ДП–НА,
де НА – необоротні активи (період обороту більше одного року);
ДП – довгострокові (стійкі) пасиви з періодом погашення більше одного року. ДП=ВК+ДЗ.
Коефіцієнт поточної ліквідності виражає співвідношення між оборотними активами й поточними зобов’язаннями, (рядок 260/ рядок 620):
Коефіцієнт проміжної (термінової) ліквідності. Необхідність розрахунку коефіцієнта проміжної ліквідності викликана неоднаковою ліквідністю різних елементів оборотних коштів. Якщо грошові кошти є активом у безпосередньо ліквідній (монетарній) формі, то товарно-матеріальні запаси можуть служити джерелом погашення поточних зобов'язань тільки після їх реалізації, для чого ще треба знайти покупця й потрібен певний час. Тому при розрахунку коефіцієнта проміжної ліквідності не враховуються активи середньої ліквідності, тобто товарно-матеріальні запаси.
Коефіцієнт абсолютної ліквідності («кислотного тесту»). У деяких випадках необхідно оцінити здатність підприємства негайно погасити свої зобов'язання активами в ліквідній формі. Коефіцієнт абсолютної ліквідності визначається за формулою:
де ГК+ЦП – це грошові кошти, їх еквіваленти та короткострокові фінансові інвестиції (рядок 220+230+240).
Коефіцієнт оборотності активів КОА (коефіцієнт трансформації активів). За допомогою цього коефіцієнта визначається ефективність використання фірмою всіх наявних ресурсів:
де В – чиста виручка від реалізації продукції (ф. 2, рядок 035);
А –середньорічні активи (ф. 1, рядок 280).
Коефіцієнт оборотності оборотних коштів, КООК характеризує кількість обертів оборотних коштів за період. Визначається відношенням виручки від реалізації продукції на середні за період залишки оборотних коштів:
Єдиних для всіх галузей рекомендованих значень коефіцієнта оборотності оборотних коштів не існує. У всякому разі, з визначення поняття «оборотні кошти» коефіцієнт оборотності оборотних коштів повинен бути більше одного оберту на рік.
Щоб визначити, на якій стадії кругообігу оборотних коштів відбувається уповільнення їх обороту, знаходять коефіцієнти оборотності окремих елементів оборотних коштів.
Коефіцієнт оборотності товарно-матеріальних запасів, КОТМЗ відображає швидкість реалізації товарних запасів і визначається як частка від ділення операційної собівартості реалізованої продукції на середні за період залишки запасів:
де DТМЗ – середні за період залишки товарно-матеріальних запасів.
Високий показник оборотності запасів показує чудове мистецтво збуту, гарну ліквідність. Низький показник означає недостатню ліквідність, наявність наднормативних запасів. Іноді причиною високих запасів є сезонність продажів, політика притримування запасів. Звичайно у стабільно працюючих фірм цей показник досягає до шести оборотів за рік і більше.
Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості, КОдеб._заб визначається як частка від ділення чистої виручки від реалізації продукції на середню за аналізований період чисту дебіторську заборгованість за товари, роботи, послуги:
де Деб_Заб – дебіторська заборгованість з векселями одержаними включно (ряд. 150+160+…+210).
За цим коефіцієнтом судять, скільки разів у середньому за аналізований період дебіторська заборгованість перетворюється в грошові кошти.
При аналізі дебіторської заборгованості частіше використовується показник періоду обороту дебіторської заборгованості, тобто кількості днів для її погашення:
Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості. Для його розрахунку необхідно розділити виробничу собівартість реалізованої продукції (рядок 040 ф.2) на середньорічну вартість кредиторської заборгованості (рядок 530 ф. 1):
Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості показує, через скільки днів у середньому підприємство погашає свою заборгованість перед постачальниками.
Таблиця 3
|
Просмотров 688 |
|
|
