Анализ финансовых результатов предприятия

Эффективность производственной, инвестиционной и финансовой дея­тельности предприятия выражается в достигнутых финансовых результатах. Общим финансовым результатом является прибыль. Анализ прибыли предпо­лагает исследование ее динамики как в общей сумме, так и в разрезе ее состав­ляющих элементов.

К относительным относится система показателей рентабельности. Расчет показателей уровня рентабельности следует выполнить в табл. 2.4

Общая величина имущества предприятия увеличилась на 2220255, также увеличились6 прибыль от продаж, оборотные средства и собственный капитал, однако размер чистой прибыли уменьшился в связи с увеличением имущества и налога на него. Все показатели рентабельности уменьшились, кроме рентабельности продукции, это связано с уменьшением чистой прибыли. Рентабельность объема продаж уменьшилась на 0,002, что весьма незначительно, прибыль от реализации выросла и выручка тоже, что связано с увеличением объема реализации.

Определить изменение рентабельности объема продаж за счет изменения
объема реализации, используя формулу

ΔR(ΔV) = (V_p1-S₀)/V_p1 – (V_p0-S₀)/V_p0

(17928844-13449494)/ 17928844-(17078491-13449494)/17078491=0,04

Рентабельность увеличилась на 0,04 за счет увеличения объема продаж

2) Рассчитать изменение рентабельности объема продаж за счет увеличения се-
бестоимости реализации по формуле

ΔR(ΔS) = (V_p1-S₁)/V_p1 – (V_p1-S₀)/V_p1

(17928844-13675873)/17928844-(17928844-13449494)/ 17928844=-0,01

Рентабельность снизилась на 0, 01 за счет увеличения себестоимость

3) Выполнить расчет по совокупному влиянию факторов

ΔR = ΔR(ΔV) + ΔR(ΔS)

0,04-0,01=0,03

Однако, совокупное влияние осталось положительным. Следует снижать себестоимость за счет вовлечения в производство высокотехнологичного оборудования.

Анализ прибыли предприятия

Эффективность производственной, инвестиционной и финансовой деятельности предприятия выражается в достигнутых финансовых результатах. Общим финансовым результатом является прибыль.

Анализ прибыли предполагает исследование ее динамики, как в общей

сумме, так и в разрезе ее составляющих элементов. Анализ показателей прибыли выполним в таблице 2.6.

Таблица 2.6 - Показатели прибыли ОАО «АЦК»

Продолжение таб. 2.6

Размер чистой прибыли сократился в отчетном году на 141534 т.р. за счет увеличения налога, а именно роста текущего налога на прибыль и роста постоянных налоговых обязательств.

Важнейшая составляющая валовой прибыли - прибыль от реализации, связанная с факторами производства и реализации. Поэтому в первую очередь анализируется общее изменение прибыли от реализации (таблица 2.7.).

Таблица 2.7 – Оценка прибыли от реализации

В отчетном году наблюдается прирост прибыли от продаж на 28,1%.

Величина прибыли от продажи продукции находится под воздействием множества факторов: изменение объема реализации, структуры продукции, отпускных цен на реализацию продукции, цен на сырье, материалы, топливо и энергию, уровня затрат материальных и трудовых ресурсов. Проведение факторного анализа прибыли позволяет оценить резервы повышения эффективности производства и принять правильные управленческие решения по использованию производственных факторов.

Метод цепных подстановок применяется для расчетов величины влияния отдельных факторов в общем комплексе их воздействия на уровень прибыли. Сущность метода цепных подстановок состоит в том, что, последовательно заменяя каждый отчетный показатель базисным, все остальные показатели рассматриваются при этом как неизменные. Для проведения факторного анализа методом цепных подстановок прибыль можно представить в следующем виде:

Пр = Вр – Ср – Ру – Рк, (1)

где Вр – выручка от продажи продукции, товаров, работ и услуг;

Ср – себестоимость реализации продукции , товаров, работ и услуг;

Ру – управленческие расходы;

Рк – коммерческие расходы.

1 Влияние изменения выручки от продажи продукции на прибыль от

продажи:

∆Пр₁ = (Вр₁ – Ср₀ – Ру₀ – Рк₀) − (Вр₀ – Ср₀ – Ру₀ – Рк₀), (2)

(17928844-13449494-819180-1006359)-( 17078491-13449494-819180-1006359)= 850353

где ∆Пр₁ – прирост (уменьшение) прибыли за счет изменения выручки от продажи продукции;

Вр₁ – выручка от продажи продукции, товаров, работ и услуг отчетного периода;

Вр₀ – выручка от продажи продукции, товаров, работ и услуг предыдущего периода.

2 Влияние изменения уровня себестоимости на прибыль от продажи (∆Пр₂):

∆Пр₂ = (Вр₁ – Ср₁ – Ру₀ – Рк₀) − (Вр₁ – Ср₀ – Ру₀ – Рк₀), (3)

(17928844-13675873-819180-1006359)-( 17928844-13449494-819180-1006359)= 226379

где Ср₀, Ср₁ –себестоимость продукции предыдущего и отчетного периода.

Влияние изменения уровня управленческих расходов на прибыль от продажи (∆Пр₃):

∆Пр3 = (Вр₁ – Ср₁ – Ру₁ – Рк₀) - (Вр₁ – Ср₁ – Ру₀ – Рк₀), (4)

(17928844-13675873-828626-1006359)-( 17928844-13675873-819180-1006359)= 9446

где Ру₀; Ру₁ – управленческие расходы предыдущего и отчетного периода.

Влияние изменения уровня коммерческих расходов на прибыль от продажи (∆Пр₄):

∆Пр₄ = (Вр₁ – Ср₁ – Ру₁ – Рк₁) - (Вр₁ – Ср₁ – Ру₁ – Рк₀), (5)

(17928844-13675873-828626-1113440)-( 17928844-13675873-828626-1006359)= 107081

где Рк₀, Рк₁ – коммерческие расходы предыдущего и отчетного периода.

5 Сумма факторных отклонений дает общее изменение прибыли от продажи продукции за анализированный период:

∆Пр = ∆Пр₁+∆Пр₂+∆Пр₃+∆Пр₄, (6)

850353+226379+9446+107081=1193259

Наибольшее положительное влияние оказало изменение коммерческих расходов в размере 107081 т.р. и изменение выручки от реализации продукции в размере 850353 т.р.

Такая замена факторов позволяет определить степень влияния каждого фактора на прибыль в целом. Число цепных подстановок зависит от количества факторов, влияющих прибыль. Применение приема цепных подстановок требует строгой последовательности определения влияния отдельных факторов.